Предложения для акционеров
Банк ВТБ предлагает своим акционерам — физическим лицам воспользоваться специальными условиями обслуживания при оформлении и продлении ключевых банковских и финансовых продуктов.
Привилегии предоставляются при обращении в отделения банка ВТБ. Все специальные условия обслуживания, за исключением комиссий брокера, депозитария и регистратора, предоставляются вне зависимости от места учёта акций, однако при обслуживании клиентов сторонних брокеров нам могут потребоваться документы, подтверждающие наличие акций.
Если Вы столкнулись с трудностями при получении привилегий, напишите нам: shareholders@vtb.ru.
Пакет услуг
«Мультикарта»
Все акционеры
Пакет услуг
«Привилегия»
Акционеры, владеющие от 45 млн. акций включительно и более
Пакет услуг категории
«Прайм»
Акционеры, владеющие от 450 млн. акций включительно и более
Подключение и обслуживание пакета на 1 год — индивидуальное решение
Кредит наличными /
Рефинансирование
Акционеры, владеющие от 1,5 млн. акций включительно и более
Специальные процентные ставки по кредитам. Актуальные ставки уточняйте у менеджеров Банка
Автокредитование
Акционеры, владеющие от 1,5 млн. акций включительно и более
Специальная процентная ставка — от 7,5%
Ипотека
Акционеры, владеющие от 1,5 млн. акций включительно и более
Специальная процентная ставка, сниженная на 0,3 процентных пункта от базовой ставки по ипотечному кредиту 1
Услуги Депозитария ВТБ
Все акционеры 2
Сниженная комиссия Депозитария:
Брокерское обслуживание
Акционеры, владеющие от 1,5 млн. акций включительно и более 2
Сниженные комиссии тарифов «Инвестор привилегия» и «Профессиональный привилегия» для клиентов-владельцев стандартных тарифов
Услуги реестродержателя
Предоставляет АО ВТБ Регистратор
Все акционеры
Специальные тарифы для операций по лицевому счету в реестре
Страхование
Предоставляет ГК «СОГАЗ»
Все акционеры 3
Скидка от 5% до 25% на программы страхования для акционеров и их родственников (Страхование от несчастного случая, Путешествия, Антиклещ, Страхование имущества)
Скидка от 5% до 10% на страхование КАСКО для акционеров и их родственников
Программа «СПРОСИ ВРАЧА» — эксклюзивный продукт по телемедицине для акционеров банка ВТБ
Пенсионный капитал с бесплатной юридической поддержкой
Программа от НПФ ВТБ
Все акционеры 4
Формирование пенсионного капитала с оптимальным сочетанием доходности (7,15%*) и надежности (максимальная надежность и сохранность**) при помощи специальной программы Негосударственного пенсионного обеспечения с уникальными сервисами
Бонус для акционеров — бесплатная круглосуточная дистанционная юридическая поддержка от одной из ведущих профильных компаний России (в зависимости от выбранного пакет услуг)
* накопленная доходность размещения средств пенсионных резервов (сбалансированный инвестиционный портфель), распределенная на счета участников и вкладчиков АО НПФ ВТБ Пенсионный фонд (негосударственное пенсионное обеспечение) за составила 41,24%, что соответствует средней доходности в размере 7,15% в год
** капитал на стадии накопления не подлежит изъятию, например при банкротстве или разводе
Для получения привилегий можно обратиться в любое отделение розничной сети ВТБ.
1 Привилегия не распространяется на действующие ипотечные кредиты.
2 Предоставляется автоматически при наличии на счёте депо акций Банка ВТБ (ПАО) на дату совершения первой операции в месяце. При наличии у клиента нескольких счетов депо, снижение комиссии депозитария производится по счёту, на котором имеются акции Банка ВТБ (ПАО).
Акции ВТБ. Какие перспективы
Посмотрим, остался ли потенциал роста бумаг банка после ралли 2021.
С начала года к 10 августа акции банка ВТБ прибавили 37%, котировки вышли на 5,2 коп., а с учетом дивиденда за 2020 г. полная доходность достигла 40%.
Однако такая динамика — пока лишь результат реализации эффекта низкой базы кризисного 2020 г., когда на волне заградительных мер организации пришлось формировать значительные резервы под вероятное обесценение кредитного портфеля, а акции падали ниже 3 коп.
Сейчас нет необходимости в столь масштабных резервах — экономика полностью адаптировалась, и, судя по отчетности за первое полугодие, банк в два раза сократил темп страхования. Ожидания купирования кризисных явлений обусловили опережающую динамику бумаг над рынком.
Конечно, немаловажную роль сыграл и монетарный цикл Центробанка, в июле резко повысивший ключевую ставку до 6,5%, что служит залогом высокой чистой процентной маржи (NIM). Стоимость кредитный ресурсов более отзывчива на изменение стоимости фондирования в экономике, нежели банковские ставки по вкладам.
На основе операционно-финансовых результатов банка в 2021 г. есть основания к достижению годовой планки по чистой прибыли даже в 300 млрд руб. И здесь сразу возникает интересный кейс распределения успеха.
Дивидендный вопрос
Фактор дивидендных выплат ВТБ неоднократно приводил к резким движениям в бумаге. Чаще он проявлялся в качестве негативного драйвера на фоне кратного пересмотра нормы распределения прибыли в меньшую сторону. По-прежнему остается неопределенность и со структурой акционерного капитала, где половина от причитающихся годовых дивидендов уходит на привилегированные акции.
Сейчас же инвесторов питает надежда на исполнение обещаний руководства банка о распределении 50% доли от чистой прибыли на дивиденды. Даже с учетом имеющихся префов, дивидендная доходность за 2021 г. может стать рекордной.
При сохранении структуры выплат 2020 г. на 2021 г. (51% на обычку и 49% на преф), нормы в 50% от чистой прибыли и достижении таргета самого ВТБ по прибыли в 295 млрд руб., получается, что дивиденд на акцию за этот год может составить 0,00578 руб.
По курсу акций на закрытие рынка 10 августа в 5,18 коп, дивидендная доходность тогда составляет 11,2%. Относительно дивидендов за 2020 г. темп роста выплат — 4,2 раза.
Оценка стоимости бизнеса дает достаточно широкий диапазон результатов. Причина расхождения экспертных оценок заключается в вопросе устойчивости тренда восстановления показателей рентабельности и прибыльности. Неопределенность с дивидендами — также значимый фактор, порой приводящий к значительным дисконтам.
Тем не менее внутренняя стоимость акций банка на основе ставки акционерного капитала по модели САРМ в 9,89% для банковской отрасли России, но без учета фактора темпа роста дивидендов, сейчас составляет 5,84 коп. Относительно текущего курса акций — минимальный фундаментальный апсайд превышает 12%.
Если же закладывать норму рентабельности по чистой прибыли в 10%, что соответствует прежним прогнозным метрикам самого банка, стоимостная картина кардинально меняется, не исключая и кратного роста акций от текущих значений. Однако это лишь модель, построенная на допущениях высоких платежей со стабильным темпом роста выплат.
Техническая картина
Акции движутся в русле полуторалетнего восходящего тренда, пытаясь выйти и из 5-летнего нисходящего. В 2021 г. ускорение роста произошло в самом начале апреля на фоне ожиданий резкого улучшения показателей деятельности за I квартал. К маю бумаги достигли 5,56 коп. и отпали к 4,41 коп. на волне продажи стратегическим инвестором крупного пакета акций. Сейчас идет заход на весенние максимумы.
Несмотря на сохраняющуюся локальную перекупленность, акции способны обозначить подобие двойной вершины, прежде чем произойдет коррекция. Видимая горизонтальная поддержка сейчас располагается ровно на 5 коп. А техническим ориентиром на будущий год может выступить область 6,5 коп.
Пределы риска
Если воспользоваться инструментарием матмоделирования для определения границ, ниже которых акции вряд ли упадут в среднесрочной перспективе, то результаты следующие:
С вероятностью в 95% акции банка ВТБ на горизонте ближайшего месяца останутся выше 4,67 коп. Предельная просадка ограничена областью в 10%. Дневная амплитуда укладывается в 3%. Этот подход не прогнозирует снижение того или иного инструмента, а лишь на основе статистических параметров риска, доходности, волатильности и заданного срока наблюдения оценивает предел, ниже которого с подавляющей вероятностью не стоит ждать падения актива.
БКС Мир инвестиций
Последние новости
Рекомендованные новости
Старт дня. Газпром и Сбербанк в лидерах отскока
Отчет Газпрома за III квартал. Отличные результаты
Премаркет. Мутации будут пострашнее инфляции
АЛРОСА: меньше камней — выше цена
АФК Система. Как изменился дисконт к дочкам
Омикрон. Что известно про новый штамм коронавируса
В каких акциях можно пересидеть новые локдауны
Рынок нефти ждет поддержки от ОПЕК+. Brent прибавляет более 4%
Адрес для вопросов и предложений по сайту: bcs-express@bcs.ru
* Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.
Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.
Приведенная информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации ООО «Компания БКС» ответственности не несёт. Приведенная информация и мнения формируются различными экспертами, в том числе независимыми, и мнение по одной и той же ситуации может кардинально различаться даже среди экспертов БКС. Принимая во внимание вышесказанное, не следует полагаться исключительно на представленные материалы в ущерб проведению независимого анализа. ООО «Компания БКС» и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за использование данной информации, за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, а также за ее достоверность.
Инвестиции в акции
Преимущества
Высокая потенциальная доходность
Низкий порог входа. Можно купить даже 1 акцию
Доход за счёт выплаты дивидендов
Об акциях
Купите часть российской или зарубежной компании
Акции — это ценные бумаги, из которых состоит капитал компании. Владение акциями дающая право её владельцу получать дивиденды и участвовать в управлении компанией в соответствии с законодательством и уставом компании. Основным риском является падение стоимости акций
Какие акции купить?
Ежедневные подборки акций в приложении «ВТБ Мои инвестиции»
В приложении «ВТБ Мои инвестиции» профессиональная команда аналитиков ВТБ Капитал публикует последние важные новости, прогнозы и рекомендации к покупке. Вы можете посмотреть подборку акций с наибольшим ростом доходности
Покупайте акции российских и зарубежных компаний
Какие бывают акции?
Обыкновенные
Ценные бумаги, которые дают право, как на получение прибыли, так и на право голоса на собрании акционеров. Обычно, одна акция эквивалентна одному голосу. Размер дивидендов, причитающихся владельцу акции и периодичность выплат утверждены в дивидендной политике компании- эмитента.
Привилегированные
Вид акций, который подразумевает наличие у акционера права на получение доли от прибыли компании, но отсутствие по умолчанию права голоса на собрании акционеров. Размер дивидендов, причитающихся владельцу акции и периодичность выплат также, как и у обыкновенных акций, утверждены в дивидендной политике компании-эмитента.
Главная особенность привилегированных акций – то, что их владельцы получают дивиденды в первоочередном порядке: компания не может заплатить дивиденд по обыкновенным акциям и не заплатить по привилегированным. Вторая особенность – то, что при невыплате дивидендов по этому виду акций они часто становятся голосующими.
Также привилегированные акции имеют преимущества перед обыкновенными в случае ликвидации компании-эмитента: их владельцы стоят выше в очереди кредиторов к ликвидируемому имуществу компании-эмитента.
Как получить дивиденды?
Чтобы получить дивиденды, нужно быть владельцем акции на дату закрытия реестра. Это день, когда компания составляет список акционеров, которые получат выплаты. Такой день нужен, потому что у акций часто меняются владельцы.
Обычно компании пишут даты закрытия реестра на своих сайтах в разделе для инвесторов и акционеров. Также это информация есть в дивидендном календаре на нашем сайте и в приложении ВТБ Мои Инвестиции: «Биржа» → «Акции» → «Дивидендный календарь».
Учитывайте, что акции торгуются в режиме Т+2. Это значит, что если купить акцию сегодня, то запишут вас в акционеры только через два рабочих дня. Поэтому, чтобы получить дивиденды, акции нужно покупать заранее.
В ВТБ дивиденды поступают на ваш счет в течение 17 рабочих дней после даты закрытия реестра.
Российские компании обычно выплачивают дивиденды один раз по итогам года. Чаще всего выплаты происходят ближе к лету. Большая часть американских компаний платит дивиденды раз в квартал.
Как заработать на падении акции (шорт)
Люди, еще плохо знакомые с рынком, считают, что заработать можно исключительно на росте акции. Тем не менее, это далеко не так.
Для иллюстрации возьмем бытовой пример: допустим, что одолжили у своего соседа лыжи, которые зимой стоят дороже, чем летом (допустим, 3 тыс. руб.) и тут же продали по этой цене. Лыжи соседу необходимо вернуть, но вы подождали окончания сезона, когда они дешевеют и купили новые такие же за 2 тыс. руб., вернули лыжи соседу, а 1 тыс. руб. разницы оставили себе.
На языке трейдеров, этот процесс называется “открыть короткую позицию” или “встать в шорт” (от англ. short — короткий).
GDR (global deposit receipt)
GDR (global deposit receipt) – глобальная депозитарная расписка это сертификат, который закрепляет право владельца GDR получать вознаграждения по ценным бумагам-предмету сертификации. 1 депозитарная расписка может быть равняться различному числу ценных бумаг в зависимости от решения банка-эмитента сертификата.
GDR обращаются в нескольких странах и смысл их выпуска состоит в том, чтобы позволить инвесторам со всего мира торговать акциями компании. GDR нельзя напрямую обменять на акции, так что цена GDR не всегда точно равна стоимости кол-ва акций, приходящихся на 1 GDR.
Путеводитель и вопросы акционеров
Путеводитель акционера — новый формат предоставления информации для акционеров и инвесторов. Мы систематизировали и собрали в одном месте всё самое важное, что может интересовать частных инвесторов. Путеводитель поможет вам быстро сориентироваться в системе корпоративного управления и стратегии ВТБ, узнать всё о правах и возможностях акционеров, ознакомиться со специальными предложениями и всеми доступными каналами взаимодействия с Банком.
Часто задаваемые вопросы
Владение акциями
Акционеры ВТБ могут оперативно получать квалифицированные консультации сотрудников Банка по вопросам соблюдения прав акционеров, выплаты дивидендов, возможности проведения операций с акциями Банка ВТБ (ПАО) и по иным вопросам, связанным с обращением акций Банка, в Центрах по следующим адресам:
Наименование
Адрес
Телефон
Центр по работе с акционерами в г. Москве
103540, г. Москва, ул. Новая Басманная, д. 37А
Центр по работе с акционерами в г. Санкт-Петербурге
199106, г. Санкт-Петербург, ул. Думская, д.7
Центр по работе с акционерами в г. Екатеринбурге
620014, г. Екатеринбург, ул. Маршала Жукова, д. 5
Также по всем возникающим вопросам акционеры и инвесторы могут обращаться в Службу по работе с акционерами Банка ВТБ (ПАО) по е-mail: Shareholders@vtb.ru и по следующим телефонам:
Чтобы определить процент уставного капитала, которым Вы владеете, необходимо разделить совокупную номинальную стоимость принадлежащих Вам акций (их количество, умноженное на номинал одной обыкновенной акции — 0,01 руб.) на размер уставного капитала Банка (651 033 883 623 руб. 38 коп.) и умножить полученный результат на 100.
Долю принадлежащих Вам голосующих акций можно рассчитать путём деления количества акций в Вашем распоряжении на общее количество размещенных обыкновенных акций (12 960 541 337 338), умножив полученный результат на 100.
«Личный кабинет акционера» — это программный комплекс, реализованный реестродержателем банка АО ВТБ Регистратор на сайте компании и в мобильном приложении «Акционер ВТБ», который позволит Вам:
Получить доступ к «Личному кабинету акционера» можно при обращении в офисы АО ВТБ Регистратор или пройдя процедуру регистрации на сайте www.vtbreg.ru. При регистрации на сайте можно воспользоваться логином и паролем от своей учетной записи Портала Госуслуг. Для просмотра сведений о ценных бумагах на Вашем счете необходимо подать письменное заявление. Юридическое лицо может получить доступ в ЛКА, только подав письменное заявление. Бланк заявления и более подробная информация имеется на сайте регистратора www.vtbreg.ru
Для акционеров банка ВТБ доступ в ЛКА является бесплатным.
Да. С 2017 года для акционеров ВТБ действует программа привилегий, включающая в себя специальные условия предоставления банковских, страховых и инвестиционных продуктов. Специальные предложения для акционеров распространяются на кредитование, рефинансирование кредитов, ипотеку, пакеты банковских услуг «Мультикарта», «Привилегия» и «Прайм», услуги регистратора и депозитария. Также акционеры банка ВТБ могут оформить страховые продукты со скидкой до 25% в компании ВТБ Страхование.
Получить подробную информацию о действующих привилегиях и специальных предложениях для акционеров Вы можете на сайте www.vtb.ru в разделе «Акционерам и инвесторам». Проверить, какими привилегиями Вы можете воспользоваться, можно в мобильном приложении «Акционер ВТБ».
Наследники должны обратиться к нотариусу для оформления права на наследство. Для получения информации об учитываемых на лицевом счете/счете депо наследодателя (умершего) ценных бумагах, нотариус направляет